ภาพรวมโทนเป็นบวกโดยทาง CEO ระบุว่าผู้บริหารหลักของ Telenor จะทำหน้าที่ต่อถึงแม้ว่าสัญญากับทาง Telenor จะสิ้นสุดลง ซึ่งเรามองว่าประเด็นนี้จะช่วยลดความกังวลของตลาดในประเด็นเรื่องความต่อเนื่องในการบริหารงานภายหลังจากที่ Telenor ประกาศขายหุ้นออกมา โดยคาดว่าดีลจะเสร็จสิ้นในเดือนมีนาคม
ผู้บริหารตั้งเป้าการเติบโตปี 2026 ของ Core service revenue ex. IC ที่ 2-3% EBITDA ที่ 7-9% การเติบโตจะมาจากธุรกิจ Mobile และ FBB ในส่วนของธุรกิจ Mobile การเติบโตหลักๆจะมาจากการเพิ่ม ARPU โดยบริษัทตั้งเป้า ARPU เพิ่มขึ้น 1.5% ซึ่งจะมาจากการให้ความสำคัญกับ Quality subscriber ให้มากขึ้นรวมถึงการขายบริการอื่นๆเพิ่มเติมให้กับลูกค้าที่ยังใช้บริการแค่เพียงอย่างเดียว
แผนการลดต้นทุนในปี 2026 จะยังคงมีต่อเนื่องโดยจะเป็นการลดในหลายๆส่วนประกอบกันไม่ว่าจะเป็น SG&A Network cost เป็นต้นแต่ Magnitude คงไม่ได้สูงเท่ากับในอดีต
ผู้บริหารยังยืนยันว่าไม่มีแผนที่จะใช้สงครามราคาในการผลักดันการเติบโตของรายได้
คงคำแนะนำ OUTPERFORM TP Bt16
