1. ตลาดหุ้นสหรัฐฯปิดลบนำโดยหุ้นกลุ่มชิป ท่ามกลางการประกาศผลประกอบการและเศรษฐกิจโดยรวมยังแข็งแกร่ง
2. สหรัฐฯ ยังไม่สามารถยึดครองฮอร์มุซได้ดังที่ต้องการ ด้าน IEA เตือนอาจส่งผลกระทบต่อกลุ่มประเทศเกิดใหม่
3. สหรัฐฯ ประกาศเก็บ 25% ภาษีนำเข้าสินค้าจากบราซิล สร้างความกังวลด้านการค้าที่อาจขยายไปยังประเทศอื่นๆ
4. กรรมการ Fed แสดงความเห็นว่า เงินเฟ้อยังคงเป็นปัญหา และอาจต้องขึ้นดอกเบี้ยเพิ่มลดแรงกดดันด้านเงินเฟ้อ
5. Netflix คาดการณ์ Q3 revenue และ EPS ต่ำกว่าตลาดคาด กดดันหุ้นปรับตัวลดลงกว่า 8% หลังตลาดปิด
6. คลังไทยเผยผลคัดกรองบัตรสวัสดิการแห่งรัฐปี 2569 ผ่านเกณฑ์ลดลง มองลบเล็กน้อยต่อกลุ่มค้าปลีก และกลุ่มสินเชื่อ
Morning Brief
By INVX Investment Strategy & Research
17 July 2026
1. ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปิดลบ นำโดยหุ้นกลุ่ม Semiconductors ที่ร่วงแรง แม้ผลประกอบการ Q2 และข้อมูลเศรษฐกิจโดยรวมยังดี โดย S&P 500 -0.51% และ Nasdaq -1.47% ขณะที่ UnitedHealth ปรับเพิ่มคาดการณ์กำไรปี 2026 หุ้น Healthcare บวก ด้าน Retail Sales โตเล็กน้อย Jobless Claims ลด ขณะที่ Bond yield และ Dollar แข็งค่าหลังข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ ด้านน้ำมันปรับลด แม้ความตึงเครียดในตะวันออกกลางเพิ่มขึ้น ส่วนทองคำและ Silver ร่วงแรง ตลาดจับตา Fed คงดอกเบี้ย
2. สหรัฐฯ ยังไม่สามารถทำให้ช่องแคบฮอร์มุซปลอดภัยได้เต็มที่ เพราะอิหร่านยังมีอาวุธต้นทุนต่ำอย่างเรือเร็ว ทุ่นระเบิด โดรน และขีปนาวุธที่สามารถก่อกวนการเดินเรือเชิงพาณิชย์ได้ต่อเนื่อง ส่งผลให้จำนวนเรือที่ผ่านช่องแคบลดลงและทำให้ตลาดพลังงานตึงตัวขึ้น ราคาน้ำมัน Brent เคยขึ้นไปแตะ 85 ดอลลาร์ ด้าน IEA เตือนว่า เศรษฐกิจโลกโดยเฉพาะเอเชียและประเทศกำลังพัฒนาจะเริ่มได้รับผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญ
3. สหรัฐฯ จะเก็บภาษีนำเข้า 25% กับสินค้าจากบราซิล เริ่ม 22 ก.ค. แต่มีการยกเว้นให้สินค้าบางอย่าง เช่น เนื้อวัว กาแฟ แร่หายาก พลังงาน และชิ้นส่วนเครื่องบิน ส่วนสินค้าอื่น ๆ อย่างน้ำตาล เสื้อผ้า และเครื่องจักร ยังต้องเสียภาษีตามเดิม นอกจากนี้ การใช้กฎหมาย Section 301 อาจกระทบประเทศอื่น เช่น อินเดีย จีน และสหภาพยุโรป และมีโอกาสเพิ่มภาษีอีก 12.5% ในอนาคต
4. Lorie Logan ประธาน Fed Dallas ระบุว่า เธอมองว่าอัตราดอกเบี้ยควรจะ “สูงขึ้นเล็กน้อย” เพื่อให้บรรลุเป้าหมายคู่ของเฟด โดยเฉพาะเสถียรภาพด้านราคา เนื่องจากตอนนี้ยังไม่เห็นว่าเงินเฟ้อจะกลับลงมาที่เป้าหมาย 2% อย่างยั่งยืน ด้าน Jeff Schmid ประธาน Fed Kansas City ก็เน้นว่าความกังวลหลักคือเงินเฟ้อที่ “ร้อนเกินไปและสูงเกินเป้าหมายมานาน” ทำให้โฟกัสของเขาในเชิงนโยบายยังอยู่ที่การควบคุมเงินเฟ้อ
5. Netflix คาดรายได้ไตรมาส 3 ที่ 12.86 พันล้านดอลลาร์ และกำไรต่อหุ้น 0.82 ดอลลาร์ ต่ำกว่าที่ตลาดคาดเล็กน้อย ทำให้หุ้นร่วงกว่า 8% หลังปิดตลาด บริษัทจะลดการเปิดเผยชั่วโมงรับชม เหลือรายงานปีละครั้ง เริ่มปี 2027 เพื่อโฟกัสตัวเลขการเงินอย่างรายได้และกำไร ผลประกอบการไตรมาส 2 ออกมาใกล้เคียงคาด และยังเดินหน้าขยายธุรกิจโฆษณาและเกม
6. คลังเผยผลคัดกรองบัตรสวัสดิการแห่งรัฐปี 2569 ผ่านเกณฑ์ 9.5 ล้านราย ลดลงจาก 15.04 ล้านรายในปี 2565 อย่างไรก็ดีเตรียมชง ครม. ขยายมาตรการไทยช่วยไทยพลัสอัดฉีดเงิน 1,000 บาท/เดือน เป็นเวลา 2 เดือน (ส.ค.-ก.ย. 69) ให้ผู้ถือบัตรเดิมที่ไม่ผ่านเกณฑ์เพื่อประคองกำลังซื้อฐานราก มองลบเล็กน้อยต่อกลุ่มค้าปลีก (TNP CPALL CPAXT) และกลุ่มสินเชื่อ (MTC SAWAD TIDLOR)
ประเด็นที่ต้องติดตาม: CPI YoY ของยุโรป เดือน มิ.ย. คาดการณ์ที่ 2.8% ก่อนหน้าที่ 3.2%
