5 Bites Breakfast - 5 เรื่องต้องรู้ก่อนเทรดวันนี้ 6 ก.พ. 2568

5 ประเด็นสำคัญที่คุณต้องรู้ สำหรับวันนี้ 6 กุมภาพันธ์ 2568

 

1. จีนรุดสอบสวน AAPL ต่อจาก GOOGL กดหุ้นร่วง 1% หุ้น Apple (AAPL) ร่วง 1% หลังมีรายงานว่าจีนอาจสอบสวน App Store Fees และนโยบายการชำระเงิน โดยหน่วยงานกำกับดูแลตลาดของจีน (SAMR) กำลังพิจารณาว่าจะเปิดการสอบสวนอย่างเป็นทางการหรือไม่ หากเกิดขึ้นจริง อาจกระทบต่อ AAPL ในตลาดจีนซึ่งเผชิญ ยอดขายลดลง 11% YoY และการแข่งขันรุนแรงจาก Huawei นอกจากนี้ จีนยังเปิดสอบสวน GOOGL และอาจพิจารณา INTC ท่ามกลางความตึงเครียดทางการค้ากับสหรัฐฯ ภายใต้รัฐบาลทรัมป์

 

2. BOE เตรียมลดดอกเบี้ยรับมือความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจ ธนาคารกลางอังกฤษ (BOE) คาดว่าจะลดดอกเบี้ย 0.25% เหลือ 4.5% ในการประชุมวันพฤหัสบดีนี้ ท่ามกลาง เศรษฐกิจชะลอตัวและความไม่แน่นอนจากนโยบายภาษีของทรัมป์ ตลาดคาดว่า BOE จะลดดอกเบี้ย 3-4 ครั้งภายในปี 2025 โดยอิงจาก ยอดค้าปลีกที่อ่อนแอ และอัตราเงินเฟ้อที่ลดลงเหลือ 2.5% อย่างไรก็ตาม BOE ยังต้องพิจารณาผลกระทบจาก การขึ้นภาษีนายจ้างในสหราชอาณาจักร และความเสี่ยงจาก นโยบายการค้าของสหรัฐฯ ซึ่งอาจเปิดโอกาสให้ UK ขยายการลงทุน หากทรัมป์ดำเนินมาตรการกีดกันทางการค้ากับ EU และจีน

 

3. NVO เปิดเขียวรับกำไร 4Q24 โต หุ้น Novo Nordisk (NVO) พุ่งขึ้น 3.1% หลังรายงานกำไรไตรมาส 4 สูงกว่าคาด โดยกำไรสุทธิเพิ่มขึ้น 29% YoY เป็น 28.23 พันล้านโครนเดนมาร์ก ยอดขาย Wegovy พุ่ง 107% แต่ต่ำกว่าที่คาดเล็กน้อย บริษัทคาดว่ายอดขายปี 2025 จะโต 16-24% ลดลงจากปี 2024 เนื่องจากการแข่งขันที่รุนแรงขึ้น CEO ระบุว่า NVO อาจเปิดตัวยาลดน้ำหนักแบบเม็ดในสหรัฐฯ ก่อน Eli Lilly (LLY) นอกจากนี้ บริษัทยังมีแผนศึกษายา CagriSema เพิ่มเติมในปี 2025 เพื่อยื่นขออนุมัติปี 2026

 

4. เจ้าหน้าที่เฟดกังวล ภาษีทรัมป์อาจกระตุ้นเงินเฟ้อ ธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) กังวลว่าภาษีศุลกากรของทรัมป์อาจกระตุ้นเงินเฟ้อ และส่งผลให้ต้องคงอัตราดอกเบี้ยสูงนานขึ้น โดย Chicago Fed ประเมินว่าหากเงินเฟ้อเพิ่มขึ้นในปี 2025 อาจเกิดจากภาษีศุลกากรมากกว่าภาวะเศรษฐกิจร้อนแรง Boston Fed ระบุว่า สหรัฐฯ มีประสบการณ์จำกัดกับภาษีที่กว้างขวางเช่นนี้ และต้องศึกษาผลกระทบระยะยาว ขณะที่ประธาน Fed เจอโรม พาวเวลล์ หลีกเลี่ยงการแสดงความเห็นโดยตรงเกี่ยวกับภาษีศุลกากร เนื่องจากยังไม่มีความชัดเจนเกี่ยวกับนโยบายทางการคลัง

 

5. MSTR ลุยสะสม BTC ต่อเนื่องตั้งเป้า Yield 15% ต่อปี บริษัท Strategy (MSTR: เดิมชื่อ MicroStrategy) ยังคงเดินหน้าซื้อ BTC โดยปัจจุบันถือ 471,107 BTC หรือประมาณ 2% ของอุปทานทั้งหมด และได้บรรลุ $20 พันล้าน จากแผนระดมทุน $42 พันล้าน เร็วกว่ากำหนด โดยตั้งเป้า BTC Yield ที่ 15% ต่อปี สำหรับปี 2025-2027 นอกจากนี้ บริษัทเปิดตัว BTC Gain และ BTC $Gain เป็นตัวชี้วัดใหม่ของผลประกอบการ ด้านธุรกิจซอฟต์แวร์ยังขาดทุน $670.8 ล้าน ในไตรมาส 4 ขณะที่รายได้ลดลง 3% YoY

 

ประเด็นที่ต้องติดตาม: ติดตามการนโยบายการเงินของ BOE โดยคาดว่าจะลดดอกเบี้ยลงสู่ระดับ 4.5% จากช่วงก่อนหน้าที่ 4.75% , ยอดค้าปลีกจากยุโรป (YoY) โดยคาดว่าจะขยายตัว ณ ระดับ 1.9% จากช่วงก่อนหน้าที่ 1.2% และการรายงานผลประกอบการของ BMY , LLY , PM , RBLX , AMZN , CLSK , NET , ILMN ,MKL ,PINS , TTWO

 

มุมมองการลงทุน INVX – คาดตลาดสินทรัพย์เสี่ยงในสัปดาห์นี้มีแนวโน้มผันผวนมากขึ้น เนื่องจากเข้าสู่ช่วงการรายงานผลประกอบการของกลุ่มเทคโนโลยีและเซมิคอนดักเตอร์ ซึ่งในปัจจุบันนักลงทุนยังคงจับตามองทิศทางผลการดำเนินงานจากผู้บริหารว่าได้รับผลกระทบจาก DeepSeek ที่มีแนวโน้มใช้ GPU น้อยลงอย่างไร ประกอบกับผลกระทบการขึ้นภาษีของทรัมป์ในช่วงวันที่ 1 กุมภาพันธ์ ซึ่งจะทำให้ตลาดเกิดใหม่ผันผวนมากยิ่งขึ้น สำหรับนักลงทุนระยะกลางถึงยาว (6 - 12 เดือนขึ้นไป) ทาง INVX ยังคงแนะนำทยอยสะสมการลงทุนตลาดหุ้นเวียดนามและทองคำตลอดจนหุ้นขนาดเล็กสหรัฐฯ หลังผลการเลือกตั้งได้ข้อสรุป โดย INVX มองในระยะอีก 1 ปี ต่อจากนี้นโยบายของโดนัลด์ ทรัมป์จะเน้นประเทศสหรัฐอเมริกาเป็นหลัก จึงทำให้หุ้นสหรัฐฯ มีแนวโน้มที่จะเติบโตได้เยอะกว่าประเทศอื่นๆ

📌 [Event Play] (ระยะสั้น 1-3 เดือน) INVX แนะนำลงทุนใน
กองทุน KT-PRECIOUS หุ้นเหมืองทอง เนื่องจากราคาหุ้นเหมืองทองยังมีโอกาสปรับตัวขึ้นตามราคาทองคำในช่วงที่ผ่านมา
กองทุน AFMOAT-HA หุ้นสหรัฐฯคุณภาพดี กระจายการลงทุนในธุรกิจที่มีปราการแข็งแกร่งและไม่กระจุกตัวในหุ้นใหญ่
กองทุน K-CHINA-A(A) หุ้นจีนเน้นการบริโภคที่จะได้รับประโยชน์จากนโยบายกระตุ้นเศรษฐกิจจีนในช่วงต่อจากนี้

📌 [Theme play] (ระยะยาว 6-12 เดือน) INVX แนะนำลงทุนใน
กองทุน BGOLD ทองคำได้แรงหนุนจากอุปสงค์จากธนาคารกลางทั่วโลก และวัฏจักรดอกเบี้ยขาลง
กองทุน ASP-USSMALL-A หุ้นสหรัฐฯ ขนาดเล็กคุณภาพดี จากแนวโน้มการฟื้นตัวกำไรและมีแนวโน้มฟื้นตัวโดดเด่นในระยะข้างหน้า รวมถึงได้ประโยชน์จากวัฏจักรดอกเบี้ยขาลง
กองทุน PRINCIPAL VNEQ-A จากการเติบโตทางเศรษฐกิจยังคงแข็งแกร่ง และกำไรเติบโตดี รวมถึงมีมูลค่าที่น่าสนใจ
กองทุน UGIS-N  การลงทุนตราสารหนี้โลก เพื่อกระจายความเสี่ยงและรับผลตอบแทนช่วงดอกเบี้ยขาลง
กองทุน TUSFIN-A  ลงทุนในหุ้นกลุ่มการเงินสหรัฐฯ รับประโยชน์จากนโยบายของ Trump 2.0