Samsung–Huawei ดันสินค้าใหม่ ขึ้นราคาตาม Memory ด้าน Apple รุก Smart Home

1. เปิดตัวสินค้าใหม่: Samsung และ Huawei เน้น Premium + AI

Samsung เดินหน้าเปิดตัวสินค้าใหม่หลายกลุ่ม โดย Galaxy Tab S12 Ultra ราคาเริ่มต้น $1,399 และ Galaxy Tab S12+ ราคา $1,200 ใช้ชิป MediaTek Dimensity 9500 บนกระบวนการผลิต 3nm พร้อมเพิ่มความสามารถด้าน AI บนอุปกรณ์ ขณะที่ SmartTag 3 มีขนาดเล็กลง 35% น้ำหนักลดลง 33% และใช้งานได้นานสูงสุด 790 วัน สะท้อนกลยุทธ์การขยายระบบนิเวศ Galaxy ให้ครอบคลุมอุปกรณ์มากขึ้น

ฝั่ง Huawei เปิดตัว Mate 90 Series โดยรุ่นระดับบนใช้ชิป Kirin 9050 Pro และสถาปัตยกรรม LogicFolding เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพภายใต้ข้อจำกัดด้านกระบวนการผลิตชิปขั้นสูง พร้อมใช้ HarmonyOS 7 ซึ่ง Huawei ระบุว่ารองรับแอปและบริการมากกว่า 450,000 รายการ ขณะที่ Mate 90 รุ่นบนสุดมีประสิทธิภาพดีขึ้น 31% จากรุ่นก่อน สะท้อนการเพิ่มการพึ่งพาเทคโนโลยีภายในจีนตั้งแต่ชิป ระบบปฏิบัติการ ไปจนถึงอุปกรณ์ปลายทาง

2. Samsung และ Huawei ขึ้นราคาจาก Memory ต้นทุนเริ่มถูกส่งผ่านถึงผู้บริโภค

แรงกดดันจากราคาหน่วยความจำที่สูงขึ้นเริ่มสะท้อนผ่านการปรับราคาสินค้าของทั้ง Samsung และ Huawei

โดย Samsung ปรับราคา Galaxy S26, S26+ และ S26 Ultra เพิ่มขึ้นส่วนใหญ่ $100 ขณะที่ S26 Ultra รุ่น 1TB เพิ่มขึ้น $200 เป็น $1,999 เนื่องจากภาวะขาดแคลน Memory ที่เชื่อมโยงกับความต้องการจาก AI และ Data Center อย่างไรก็ตาม บริษัทไม่ได้ปรับราคาทุกรุ่น โดย S26 FE และสมาร์ตโฟนจอพับรุ่นล่าสุดยังคงราคาเดิม สะท้อนการเลือกส่งผ่านต้นทุนตามความสามารถของแต่ละกลุ่มสินค้า

Huawei เผชิญสถานการณ์คล้ายกัน โดยต้นทุนสมาร์ตโฟนเพิ่มขึ้นเฉลี่ยประมาณ $200 ต่อเครื่อง จากต้นทุน Memory และบริษัทจำเป็นต้องปรับราคาขึ้นต่อไป แม้จะพยายามทำอย่างค่อยเป็นค่อยไป โดย Mate 90 Pro Max รุ่น 16GB/512GB มีราคา 9,999 หยวน สูงกว่ารุ่นก่อนในช่วงเปิดตัว 2,000 หยวน ขณะที่ Huawei มองว่าต้นทุนที่สูงขึ้นจะกดดันผู้ผลิตสมาร์ตโฟนราคาต่ำมากกว่า และเร่งให้ตลาดเคลื่อนไปยังระดับกลางถึงบน

3. Apple รุก Smart Home ใช้ Siri AI เป็นศูนย์กลาง

Apple เตรียมเข้าสู่ตลาด Smart Home อย่างจริงจัง โดยมีอุปกรณ์ศูนย์กลางรหัส J490 หน้าจอประมาณ 6 นิ้วเป็นหัวใจหลัก พร้อม HomePod mini และ Apple TV รุ่นใหม่ ซึ่งจะใช้ Siri รุ่น AI เพื่อควบคุมอุปกรณ์ภายในบ้านและแสดงข้อมูลเฉพาะบุคคลตามสมาชิกแต่ละคน เช่น ข้อความ ปฏิทิน รายชื่อผู้ติดต่อ และการจัดวางแอป

กลยุทธ์นี้มีเป้าหมายมากกว่าการขายอุปกรณ์ใหม่เพียงชิ้นเดียว เนื่องจาก Apple กำลังพัฒนาระบบนิเวศ Smart Home ที่ขยายจาก HomeKit ไปสู่อุปกรณ์กลุ่มใหม่ รวมถึงกล้องรักษาความปลอดภัยและ Hub รุ่นหน้าที่มีหน้าจอใหญ่ขึ้นและแขนกลหมุนได้ ขณะที่ Siri รุ่นใหม่จะทำหน้าที่เชื่อมระหว่าง iPhone, iPad, Mac, Apple TV และอุปกรณ์ภายในบ้าน

4. มุมมองของ INVX

เรามองว่าภาพรวมเป็น บวกต่อห่วงโซ่ Memory และอุปกรณ์ Premium มากกว่ากลุ่มสมาร์ตโฟนระดับล่าง การที่ Samsung และ Huawei สามารถทยอยส่งผ่านต้นทุน Memory ไปยังราคาขาย สะท้อนว่าอำนาจการกำหนดราคาของผู้ผลิตหน่วยความจำยังแข็งแรง จึงสนับสนุน SK hynix, Samsung Electronics และ Micron (MU) โดยเฉพาะจากแรงหนุนของ HBM, Server DRAM และ Enterprise SSD ขณะที่ Samsung Electronics ได้ประโยชน์เพิ่มเติมจากการขยายระบบ Galaxy และ MediaTek, TSMC ได้แรงหนุนจากการเพิ่มการใช้ชิประดับบนในอุปกรณ์ Samsung

สำหรับฝั่งจีน การเดินหน้าของ Huawei ใน Mate 90 และการพึ่งพาชิปในประเทศมากขึ้นเป็นบวกต่อ SMIC ในเชิงความต้องการระยะยาว แต่ยังต้องติดตามข้อจำกัดด้านกำลังการผลิตชิปขั้นสูงและประสิทธิภาพการผลิต ส่วน Apple (AAPL) เรามองการรุก Smart Home เป็นบวกเชิงโครงสร้าง เพราะช่วยเพิ่มพื้นที่เติบโตนอก iPhone และเพิ่มความเหนียวแน่นของระบบนิเวศ อย่างไรก็ตาม ผลต่อกำไรระยะสั้นยังขึ้นอยู่กับการตอบรับของผู้บริโภคและความสามารถของ Siri AI ในการสร้างความแตกต่างจากคู่แข่ง

ข้อสงวนสิทธิ์
ข้อมูล ความเห็น บทวิเคราะห์ ราคา การคาดการณ์ และ/หรือ ข้อมูลอื่นใด (“ข้อมูล”) ที่ปรากฏ จัดทำขึ้นเพื่อวัตถุประสงค์ในการให้ข้อมูลทั่วไปเท่านั้น โดยมีที่มาจากแหล่งข้อมูลสาธารณะที่เชื่อว่าเชื่อถือได้ บริษัทหลักทรัพย์ อินโนเวสท์ เอกซ์ จำกัด (“INVX”) ไม่รับรองความถูกต้อง ครบถ้วน หรือความเป็นปัจจุบันของข้อมูลดังกล่าว โดยเป็นข้อมูล ณ วันที่เผยแพร่และอาจเปลี่ยนแปลงได้โดยไม่ต้องแจ้งให้ทราบล่วงหน้า ข้อมูลนี้ไม่ถือเป็นการรับประกันราคาหรือผลตอบแทน คำแนะนำการลงทุน การเสนอซื้อหรือขายหลักทรัพย์ หรือชักชวนให้เสนอซื้อหรือเสนอขายหลักทรัพย์ใด INVX และ/หรือ กรรมการ พนักงาน และลูกจ้างของ INVX ไม่รับผิดชอบต่อความเสียหายอันเป็นผลมาจากหรือเกี่ยวข้องกับการใช้ข้อมูลดังกล่าว

INVX และธนาคารไทยพาณิชย์ จำกัด (มหาชน) (“ธนาคารฯ”) เป็นบริษัทย่อยที่บริษัท เอสซีบี เอกซ์ จำกัด (มหาชน) (SCBX) เป็นผู้ถือหุ้นรายใหญ่ ข้อมูลที่เกี่ยวข้องกับธนาคารฯ มีวัตถุประสงค์เพื่อใช้ในการเปรียบเทียบเท่านั้น INVX และ/หรือ บริษัทในเครือ SCBX อาจเป็นที่ปรึกษาทางการเงิน ผู้จัดจำหน่ายหลักทรัพย์ ผู้ออกและเสนอขายหุ้นกู้ที่มีอนุพันธ์แฝง หรือ ตราสารแสดงสิทธิการฝากหลักทรัพย์ต่างประเทศ บนหลักทรัพย์ที่ปรากฏอยู่ในรายงานฉบับนี้ รวมถึงอาจมีการทำธุรกรรมอื่นใดในหลักทรัพย์ที่ถูกกล่าวถึง อันอาจก่อให้เกิดความขัดแย้งทางผลประโยชน์ได้ ผู้ลงทุนควรทำความเข้าใจลักษณะสินค้า เงื่อนไขผลตอบแทน และความเสี่ยง ก่อนตัดสินใจลงทุน