Global Morning Routine - 11 มิ.ย. 2568

บทสรุป

กระแสเงินในวันที่ 9 มิ.ย. 2025 พบว่า 1) กระแสเงินในตราสารหนี้ผันผวน 2) มีแรงซื้อในโลหะมีค่า รวมไปถึงทองคำจากธนาคารจีน 3) กระแสเงินในตลาดจีนค่อนข้างผันผวน 4) มีแรงเก็งกำไรในกลุ่มเทคโนโลยี 5) มีแรงซื้อในกลุ่มการเงินและหุ้นขนาดเล็ก 6) มีแรงขายในกลุ่ม Healthcare

AI ยังเป็น Main Stream หลักที่เสริมฟีเจอร์ผลิตภัณฑ์เทคฯ โดย 1) NVDA ร่วมมือกับพาร์ทเนอเพื้อสร้างผลิตภัณฑ์ AI ใหม่ที่จะช่วยหนุนอุปสงค์การใช้ชิป โดยเรายังแนะลงทุนและมองแนวต้าน 150$ 2) Snap เปิดตัวแว่นตา AR รุ่นใหม่ “Specs” ซึ่งคาด MSFT GOOGL ได้ประโยชน์จากการใช้ซอฟต์แวร์

ตลาดมีความคาดหวังเชิงบวกกับ Robotaxi ของ Tesla มากขึ้นหลัง Musk แชร์วิดีโอการทดสอบลง X โดยเราแนะติดตามอีเว้นท์เปิดตัวที่ตลาดคาดในวันที่ 12 มิ.ย. หรือวันพรุ่งนี้ ซึ่งเรามอง Event เปิดตัวไม่ควรล่าช้าไปกว่านี้ ไม่งั้นอาจกดดันราคาหุ้นระยะสั้นได้ ขณะที่มองราคาที่ย่อตัวลงมาสามารถเก็งกำไรได้

ผู้บริโภคกำลังมองหาสินค้าราคาถูกและคุ้มค่ามากขึ้นสะท้อนผ่านผลประกอบการของ Casey’s Stores ทั้งนี้ รายได้และกำไรกลุ่มสินค้าจำเป็นกำลังโดนกดดันจากภาษีนำเข้าที่มีความไม่แน่นอน เรามองว่าต้อง Selective Buy มากขึ้น เราชอบ KO ในกลุ่มสินค้าจำเป็นเนื่องจาก ได้รับผลกระทบจากภาษีที่จำกัด

รายได้ TSMC เดือนพ.ค. โต 40% YoY หนุนจากอุปสงค์ชิป AI ที่ยังสูงกว่ากำลังผลิต แม้เผชิญความไม่แน่นอนด้านการค้า โดยคงแนวโน้มรายได้ปี 2025 โต mid 20% ทำให้เรายังแนะเก็งกำไร TSMC ในระยะสั้นเมื่อราคาหุ้นย่อตัว ประเมินแนวรับที่ 941TWD

Huawei มั่นใจจีนพัฒนา AI และชิปได้แม้ถูกสหรัฐฯ จำกัด โดย Huawei จับมือ SMIC เร่งวิจัยชิป AI ขณะ Baidu เปิดตัว AI Camera สะท้อนการพึ่งพาตนเองด้านเทคโนโลยี ในกลุ่ม AI เราชอบ Tencent มากที่สุด จากการ Monetization ด้าน AI ที่ชัดเจนกว่า