5 Bites Dinner - 5 เรื่องต้องรู้ก่อนเทรดหุ้นสหรัฐคืนนี้ 25 มีนาคม 2568

🌙 เรื่องต้องรู้ก่อนเปิดตลาดสหรัฐคืนนี้ 25 มีนาคม 2568

1. ฟิวเจอร์ดัชนีตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปรับตัวลดลงเล็กน้อยในวันอังคารนี้ หลังจากวันก่อนหน้าที่ตลาดพุ่งขึ้นอย่างแข็งแกร่ง โดยดาวโจนส์ฟิวเจอร์ปรับตัวลง 0.1% S&P 500 ฟิวเจอร์ลดลง 0.1% และ Nasdaq 100 ฟิวเจอร์ลดลง 0.1% เช่นกัน แม้ว่าดัชนีหลักของวอลสตรีทจะปรับตัวขึ้นอย่างแข็งแกร่งในวันจันทร์ เนื่องจากความหวังว่าประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์จะมีความยืดหยุ่นมากขึ้นในการดำเนินนโยบายภาษีนำเข้า โดยตลาดเริ่มประเมินผลกระทบได้ชัดเจนมากขึ้นหลังจากทรัมป์มีแผนมุ่งเป้าการเก็บภาษีนำเข้าแบบตอบโต้เฉพาะกับประเทศคู่ค้าหลัก เช่น สหภาพยุโรป เม็กซิโก และจีน ไม่ได้ครอบคลุมทุกประเทศซึ่งทำให้ผลกระทบจำกัดและไม่กระจายเป็นวงกว้าง

2. ในช่วงที่ผ่านมา ดัชนี S&P 500 ปรับตัวลดลง 10% ภายใน 16 วันทำการ ซึ่งหากพิจารณารูปแบบการปรับตัวในอดีต สามารถประเมินได้ 2 สถานการณ์ คือ 1) กรณีดีที่สุด: ดัชนี S&P 500 จะเข้าสู่ช่วงของการปรับฐานเป็นเวลาหลายเดือน และค่อยๆ ฟื้นตัวกลับสู่จุดสูงสุดเดิมภายในหนึ่งปี หรือ 2) กรณีแย่ที่สุด: ตลาดอาจปรับตัวลงอย่างต่อเนื่องและเข้าสู่ตลาดหมี ซึ่งจะใช้เวลาฟื้นตัวนานกว่า อย่างไรก็ตาม จากปัจจัยพื้นฐานของบริษัทใน S&P 500 ที่ยังแข็งแกร่ง โดยในไตรมาส 4/2024 บริษัทมีเงินสดและรายการเทียบเท่ารวม 2.51 ล้านล้านดอลลาร์ นำโดย Amazon, Meta และ Berkshire Hathaway มีการจ่ายเงินปันผลเพิ่มขึ้น 10% เทียบปีต่อปี และมีการลงทุน CAPEX เพิ่มขึ้น 17% โดยเฉพาะในด้าน AI รวมถึงมีการควบรวมกิจการเพิ่มขึ้น โดยเฉพาะในกลุ่มบริษัทพลังงานที่มีความต้องการ Data center เพิ่มขึ้นจากการประมวลผล AI

InnovestX Research มองว่าปัจจัยพื้นฐานและแนวโน้มของ S&P ยังดี ห่างไกลจากสภาวะตลาดหมี และมีแนวโน้มฟื้นตัวในระยะถัดไป โดยยังคงแนะนำ 1) หุ้นเทคโนโลยีขนาดใหญ่อย่าง Microsoft, Amazon และ NVIDIA รวมถึงกลุ่มซอฟต์แวร์และความปลอดภัยทางไซเบอร์อย่าง Palo Alto Networks, Oracle และ Salesforce 2) มองว่า Walmart และ Costco จะได้รับผลกระทบจำกัดจากนโยบายภาษีนำเข้าเมื่อเทียบกับกลุ่มสินค้าฟุ่มเฟือย

3. สำหรับสัปดาห์นี้ นักลงทุนจะให้ความสำคัญกับข้อมูลเศรษฐกิจหลายรายการที่จะเผยแพร่ เพื่อทำความเข้าใจเกี่ยวกับช่วงเริ่มต้นของการบริหารงานของประธานาธิบดีทรัมป์ รวมถึงทิศทางของอัตราดอกเบี้ย โดยข้อมูลดัชนีราคาการใช้จ่ายเพื่อการบริโภคส่วนบุคคล (PCE) ซึ่งเป็นมาตรวัดเงินเฟ้อที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ ให้ความสำคัญ จะเผยแพร่ในวันศุกร์ โดยคาดการณ์ว่าตัวเลข PCE พื้นฐานจะยังคงอยู่เหนือเป้าหมาย 2% ของเฟดในเดือนกุมภาพันธ์ ก่อนหน้านั้น จะมีการเปิดเผยตัวเลข GDP ไตรมาส 4 ฉบับปรับปรุงในวันพฤหัสบดี และข้อมูลราคาบ้านและยอดขายบ้านในวันพุธ

4. ในภาคธุรกิจ เทสล่าจะเป็นจุดสนใจหลังจากข้อมูลแสดงให้เห็นว่ายอดขายในยุโรปลดลงมากกว่า 40% ในเดือนกุมภาพันธ์ เนื่องจากผู้ผลิตรถยนต์ไฟฟ้ารายนี้เผชิญกับการแข่งขันที่รุนแรงและความไม่พอใจที่เพิ่มขึ้นต่อกิจกรรมทางการเมืองของ CEO อีลอน มัสก์ ส่วนแบ่งตลาดของบริษัทในภูมิภาคนี้ยังลดลงเหลือ 1.8% จาก 2.8% ในปีก่อนหน้า ตามข้อมูลจากสมาคมผู้ผลิตรถยนต์ยุโรปที่เปิดเผยเมื่อวันอังคาร

5. ในด้านการเมืองระหว่างประเทศ คณะผู้แทนจากสหรัฐฯ และยูเครนมีกำหนดพบกันในซาอุดีอาระเบีย หลังจากการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ และรัสเซียเมื่อต้นสัปดาห์ ประธานาธิบดีโวโลดิมีร์ เซเลนสกีของยูเครนได้กล่าวในวิดีโอกล่าวสุนทรพจน์ยามค่ำว่าการหารือจะเกิดขึ้นในวันอังคาร โดยการเจรจาเมื่อวันจันทร์ระหว่างวอชิงตันและมอสโกมุ่งเน้นเรื่องการหยุดยิงแบบจำกัดในทะเลดำ ซึ่งรัฐบาลทรัมป์หวังว่าจะช่วยปูทางไปสู่การเจรจาในวงกว้างเพื่อยุติความขัดแย้งในยูเครนที่ดำเนินมานานสามปี

ที่มา: Investing.com และ InnvestX Research
แปลและเรียบเรียง: Content Team, InnovestX

📱 พร้อมลงทุนในหุ้นสหรัฐแล้วใช่ไหม? เปิดพอร์ตกับ InnovestX วันนี้! รับบทวิเคราะห์คุณภาพจากทีมผู้เชี่ยวชาญ
ดาวน์โหลดแอปและเปิดบัญชีได้ที่ https://innovestx.onelink.me/23if/u2qmpt6r